Arvonkehitys

Tuottokehitys
06/202407/202408/202409/202410/202411/202412/202401/202502/202503/202504/202505/2025-50+5+10+15+20+25+30%13.05.2024 – 13.05.2025

Historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta tuotosta. Esitetyistä tuotoista on vähennetty jatkuvaluonteiset kulut.

Riskiluokitus
1234567
Morningstar-luokitus
Vastuullisuusluokitus


Rahaston kuvaus

Sijoitusrahasto LähiTapiola Tulevaisuus on aktiivisesti hoidettu osakerahasto. Rahaston sijoitukset painottuvat Eurooppaan ja USA:han, mutta sijoituksia voidaan tehdä maailmanlaajuisesti. Sijoituskohteiksi valitaan yrityksiä, joiden arvioidaan hyötyvän digitalisaation ja teknologisten innovaatioiden sekä kulutuskäyttäytymisen muutoksen tarjoamista kasvutrendeistä. Rahasto sijoittaa sekä isoihin että pieniin yrityksiin.

Kenelle?

Rahasto sopii sijoittajalle, joka haluaa hyötyä sijoituskohteena olevien yritysten arvonkehityksestä sekä hyväksyy osakesijoittamiseen sisältyvän osakeriskin. Suosittelemme vähintään 7 vuoden sijoitusaikaa. 

Riskit

Rahaston merkittävin riski on riski osakemarkkinan arvonvaihteluista, sillä osakemarkkinoiden laskiessa myös rahaston arvo laskee. Rahaston arvo voi vaihdella voimakkaasti lyhyellä ja pitkällä aikavälillä. Sijoituksia ei valuuttasuojata, joten ei euromääräisiin sijoituksiin liittyy myös valuuttakurssiriski.

Kestävyys

Taloudellisen analyysin lisäksi rahaston sijoituskohteista tehdään myös kestävyysanalyysi. Kestävyysanalyysissa arvioidaan ympäristö-, yhteiskunnallisten- ja hallinnollisten tekijöiden (ESG) vaikutuksia yhtiön toimintaan, sen tulevaisuuden näkymiin ja yhtiön pitkän tähtäimen arvoon.

Tutustu kestävyyskatsaukseen täältä (pdf). 

Tutustu EU:n tiedonantoasetuksen mukaiseen ennakkotietolomakkeeseen täältä (pdf).

Tutustu EU:n tiedonantoasetuksen mukaiseen määräaikaiskatsaukseen täältä (pdf).


Avaintiedot (13.05.2025)

Rahaston aloituspäivä:
17.1.2001
Rahaston koko (MEUR):
141,46
Salkunhoitajat:
Osuuden arvo (EUR): 29,779
Palkkiot: Hallinnointipalkkio 1,49 % p.a., merkintä 0,00 %, lunastus 0,00 %
Juoksevat kulutJuoksevat kulut kertoo rahaston kulujen osuuden prosenttilukuna keskimääräisestä pääomasta edelliseltä kalenterivuodelta. Se sisältää mm. rahaston pääomasta veloitettavat hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Se ei sisällä kaupankäyntikuluja. Mikäli rahasto sijoittaa myös toisiin rahastoihin, on luvussa huomioitu myös sijoituskohteina olevien rahastojen juoksevat kulut.
:
1,51 % (31.03.2025)
Minimimerkintäsumma: 30
Markkinaindeksi: 1.5.2020 alkaen Morningstar Developed Markets Target Market Exposure NR USD –index. 30.4.2020 asti MSCI Daily World TR Net USD. 31.12.2014 asti Dow Jones Stoxx 600 TR.
ISIN: FI0008804752
Bloomberg: TAPTULE FH
Noteerausvaluutta: EUR

Tuotto 13.5.2025

Rahasto Indeksi
1 kk14,59 %16,08 %
3 kk-9,55 %-8,94 %
6 kk-1,17 %-1,19 %
12 kk17,52 %15,86 %
Vuoden alusta-4,75 %-4,43 %
3 v. vuosittain9,49 %13,38 %
5 v. vuosittain7,44 %15,85 %
Perustamisesta vuosittain4,51 %6,01 %

Tuotto vuosittain

2015201620172018201920202021202220232024-20 %0 %20 %17,910,54,010,617,17,6-0,2-4,228,130,332,86,210,630,8-31,8-12,713,019,632,834,9

Rahasto
Indeksi

Rahaston suurimmat sijoitukset 30.4.2025

Yritys Osuus
Netflix Inc5,50 %
Microsoft Corp4,93 %
Alphabet Inc4,45 %
Meta Platforms Inc4,07 %
Apple Inc4,01 %
Amazon.com Inc3,73 %
NVIDIA Corp3,60 %
T-Mobile US Inc3,50 %
AT&T Inc3,08 %
Broadcom Inc2,60 %

Sijoitusten maajakauma 31.12.2024

01020304050607080YhdysvallatSaksaIso-BritanniaAlankomaatKanadaSveitsiRuotsiItaliaSuomiMuut89,6 %3,8 %1,9 %1,8 %1,3 %0,9 %0,4 %0,4 %0,1 %0,0 %%

Sijoitusten toimialajakauma 30.4.2025

0510152025303540InformaatioteknologiaViestintäpalvelutKestokulutustuotteetRahoituspalvelutTeollisuuspalvelutKiinteistöyhtiöt42,2 %27,3 %15,5 %7,2 %5,7 %2,2 %%

Kestävyysjakauma 30.4.2025

0102030405060KiitettäväHyvä33,2 %66,8 %

Kiitettävä: Yhtiö on edelläkävijä kestävyysasioissa. Kestävyys on mukana kaikessa toiminnassa.
Hyvä: Yhtiö täyttää kestävyysvaatimukset, on sitoutunut ja kehittää kestävyyttään.
Tyydyttävä: Kestävyys on osa yhtiön toimintaa, mutta panostukset ovat rajalliset, esimerkiksi yhtiön pienestä koosta johtuen.
Heikko: Yhtiö ei vielä huomioi kestävyystekijöitä toiminnassaan.

Jakauma perustuu LähiTapiola Varainhoidon kestävyysanalyysiin.


Hiilijalanjälki (Scope 1+2) 31.12.2024

H2/2021H1/2022H2/2022H1/2023H2/2023H2/20240 %20 %40 %60 %80 %100 %050100150200
Raportoineiden yhtiöiden osuus % (vas. asteikko)
Hiili-intensiteetti tCO2/1m€ (oik. asteikko)
Indeksin* hiili-intensiteetti tCO2/1m€ (oik. asteikko)
Hiilitehokkuus tCO2/1m€ (oik. asteikko)

Tunnusluvut (12 kk)

Rahasto Indeksi
Volatiliteetti 22,83 % 21,58 %
Beta 1,04 -
Sharpen luku 0,61 0,57
Information Ratio
Tracking Error 3,86 -

Tunnusluvut (30.4.2025)

Rahasto Indeksi
Arvopapereiden lukumäärä 59 353
Rahaston koko (MEUR) 130,4
P/E (ennuste 1v) 25,2 21,6
P/E (ennuste 2v) 21,7 19,0
P/B 5,7 4,2
Osinkotuotto 0,7 % 1,2 %
Myynnin kasvu (hist. 3v) 14,2 % 13,0 %
EPS:n kasvu (hist. 3v) 23,4 % 21,7 %
ROE 24,0 % 23,2 %
Active Share 75,3 %
Yhtiöiden mediaani markkina-arvo (MEUR) 110 755 21 151

Tunnuslukujen selitykset

Volatiliteetti

Volatiliteetti mittaa sijoituksen päivittäisen tuoton heilahtelua keskimääräisen tuottonsa ympärillä. Mitä korkeampi volatiliteetti on, sitä enemmän tuotto on vaihdellut.

Beta

Beta kuvaa miten sijoituksen tuoton odotetaan vaihtelevan markkinoiden tuoton vaihtelun mukana. Esimerkiksi beta 0,5 tarkoittaa, että sijoituksen odotetaan nousevan/laskevan puolet vertailuindeksin noususta/laskusta.

Tracking Error

Tracking Error mittaa, kuinka tarkasti sijoituksen tuotto on seurannut vertailuindeksin tuottoa. Korkea luku kertoo, että sijoituksen tuotto on vaihdellut voimakkaasti suhteessa vertailuindeksin tuottoon.

Sharpen luku

Sharpen luku kertoo, paljonko sijoitus saavutti tuottoa yli riskittömän koron suhteessa volatiliteettiin. Mitä korkeampi luku on, sitä parempi on tuotto-riski-suhde.

Juoksevat kulut

Juoksevat kulut kertoo rahaston kulujen osuuden prosenttilukuna keskimääräisestä pääomasta edelliseltä kalenterivuodelta. Se sisältää mm. rahaston pääomasta veloitettavat hallinnointi- ja säilytyspalkkiot. Se ei sisällä kaupankäyntikuluja. Mikäli rahasto sijoittaa myös toisiin rahastoihin, on luvussa huomioitu myös sijoituskohteina olevien rahastojen juoksevat kulut.

Active Share

Active Share-tunnusluku kuvaa rahaston sijoitusten eroavaisuutta suhteessa markkinaindeksiin. Mitä korkeampi prosenttiosuus, sitä enemmän rahaston sijoituskohteet eroavat markkinaindeksin sijoituskohteista.

Hiili-intensiteetti

Hiili-intensiteetti kuvaa rahaston hiiliriskiä suhteessa liikevaihtoon. Laskennassa yhtiön päästöt (t CO2 ekvivalentti) jaetaan yhtiön liikevaihdolla (m EUR). Rahastolle hiili-intensiteettiluku lasketaan painottamalla yhtiökohtaista hiili-intensiteettiä yhtiön osuudella rahastossa ja laskemalla rahaston sijoitusten painotetut luvut yhteen. Laskentatapa on TCFD:n suositusten mukainen.

Information Ratio

Rahaston ja indeksin tuottoeron suhde tracking erroriin. Luku kuvaa, kuinka paljon lisätuottoa on saatu suhteessa otettuun aktiiviseen riskiin.

EPS

Earnings per share, eli osakekohtainen tulos. Lasketaan jakamalla nettotulos (ilman vähemmistöosuutta) osakkeiden osakeantioikaistulla keskimääräisellä lukumäärällä.

P/E

Price to earnings, eli osakkeen hinnan ja osakekohtaisen tuloksen suhde. Luku voidaan laskea myös yritystasolla (markkina-arvo / nettotulos).

P/B

Price to book, eli osakkeen hinnan ja osakekohtaisen oman pääoman suhde. Luku voidaan laskea myös yritystasolla (markkina-arvo / oma pääoma).

ROE

Return on equity, eli oman pääoman tuotto. Luku kuvaa, kuinka paljon omalle pääomalle on kertynyt tuottoa tilikauden aikana.

Osinkotuotto

Kuvaa osingon suhdetta pörssikurssiin prosenteissa. Luku voidaan laskea myös yritystasolla (osingonjako yhteensä / markkina-arvo).

Morningstar-luokitukset

Morningstar-tähtiluokitus Morningstar tarjoaa riippumatonta ja vertailukelpoista rahastotietoa. Morningstar tähtiluokitus asettaa rahastot paremmuusjärjestykseen kussakin rahastoluokassa riskikorjatun tuoton perusteella. Tähtiluokitus perustuu menneeseen tuottoon, riskiin sekä rahaston voimassa oleviin palkkioihin. Paras kymmenys rahastoista saa täydet viisi tähteä. Morningstar-vastuullisuusluokitus Morningstar vastuullisuusluokitus kuvaa rahaston omistamien yhtiöiden vastuullisuutta suhteessa muiden samassa Morningstarin määrittelemässä vertailuluokassa olevien rahastojen omistuksiin. Vastuullisuusluokituksen vertailuryhmä voi olla eri kuin rahastojen tähtiluokituksessa käytetty vertailuryhmä.

Tämä on mainos. Vakuutuksen myöntää LähiTapiola Keskinäinen Henkivakuutusyhtiö ja omaisuudenhoitajana toimii LähiTapiola Varainhoito. Sijoittamiseen liittyy aina riski sijoituksen arvon alenemisesta ja pääoman menetyksestä. Tutustu ennen lopullisten sijoituspäätösten tekemistä sijoitustuotetta tai -palvelua koskeviin materiaaleihin. Vakuutusten ja sijoituskohteiden avaintietoasiakirjat löydät osoitteesta www.lahitapiola.fi.